Avant d’ouvrir votre premier point de vente, datez les paiements et les encaissements pour repérer la semaine où la trésorerie risque de manquer.
Vous prévoyez d’ouvrir le premier point de vente de votre marque au Maroc. Le devis d’aménagement, le stock initial et le loyer sont budgétés. Pourtant, si le solde des travaux est dû avant le premier versement des ventes par carte, le montant total du budget ne dit pas si vous pourrez payer à temps. Il faut regarder dans quel ordre l’argent entre et sort.
Un plan de trésorerie glissant sur 13 semaines répond à cette question. Il part du solde réellement disponible et projette les mouvements aux dates où ils devraient se produire. Il complète votre budget d’ouverture et votre prévisionnel de résultat. Il ne prédit ni la rentabilité de l’enseigne ni l’obtention d’un financement.
1. Commencer avant l’ouverture, pas au premier jour de vente
Faites démarrer le tableau cette semaine, ou à la date du premier engagement que vous voulez tester. Notez le solde disponible à cette date. Une somme promise, un financement en cours d’examen ou une caution immobilisée ne constituent pas de l’argent disponible. Si un apport est confirmé mais pas encore versé, notez-le à la date de versement prévue, pas dans le solde de départ.
Donnez à chaque semaine une date de début et de fin. Pour les grosses lignes, conservez aussi la date précise, la pièce qui l’étaye et la personne chargée de la vérifier. Envisagez-vous deux locaux ? Reportez les dates de dépôt, d’aménagement et de premier loyer de chacun. Votre comparaison des emplacements sera plus utile si elle montre aussi combien de liquidités chacun mobilise avant d’accueillir un client.
2. Inscrire chaque flux à la date où il touche le solde
Encaissements : distinguer vente et versement
Une commande, une facture et un versement ne tombent pas nécessairement la même semaine. Séparez les règlements encaissés à la vente, les versements du prestataire de paiement et les commandes facturées à des professionnels. Pour chaque canal, partez des modalités prévues et, dès que possible, des versements observés. Si le prestataire vous verse le montant net de ses frais, ne soustrayez pas ces mêmes frais une seconde fois. Traitez aussi les remboursements selon la façon dont ils se répercutent réellement sur votre solde.
Décaissements : séparer acompte, solde et charges courantes
Ventilez le devis d’aménagement selon les échéances convenues, puis faites de même pour le mobilier et les achats de départ. Ajoutez les dépenses récurrentes : loyer, rémunérations, services, réassort et autres paiements applicables à votre projet. Vérifiez les dates et montants auprès des personnes compétentes plutôt que de supposer une échéance standard. Un dépôt de garantie réduit la liquidité disponible même s’il ne doit pas être traité comme une dépense d’exploitation dans votre modèle de résultat.
Classez les lignes en trois catégories : confirmées par une pièce ou un accord, estimées avec une hypothèse explicite, ou non acquises, à tester à part. Par exemple, n’équilibrez pas votre scénario de base avec une vente importante encore en négociation. Le travail sur les prix et la contribution par vente aide à estimer ce que l’activité dégage, tandis que le plan hebdomadaire indique quand l’argent sera disponible.
3. Repérer le point bas, même si la dernière semaine est positive
Pour chaque colonne, calculez : solde de fin = solde de départ + encaissements − décaissements. Le résultat devient le départ de la semaine suivante. Regardez le solde le plus bas, sa date et le mouvement qui le provoque. Choisissez une marge d’alerte cohérente avec vos paiements incontournables et vos délais de réaction ; il n’existe pas de montant universel adapté à tous les commerces.
Exemple fictif en dirhams : une marque prépare son premier magasin avec 35 000 MAD disponibles. Les trois lignes ci-dessous sont un extrait du plan, pas une estimation de coût pour un commerce marocain.
- Semaine 1 : 35 000 au départ, aucun versement et 19 000 à payer. Solde : 16 000 MAD.
- Semaine 2 : 16 000 au départ, 7 000 encaissés et 17 000 payés. Solde : 6 000 MAD.
- Semaine 3 : 6 000 au départ, 18 000 encaissés et 10 000 payés. Solde : 14 000 MAD.
Si 9 000 MAD d’encaissements de la troisième semaine n’arrivent que la quatrième, le solde de fin de semaine 3 tombe à 5 000 MAD. Et si les 17 000 MAD de la deuxième semaine sont débités le lundi, avant les 7 000 attendus plus tard, le solde intermédiaire serait de −1 000 MAD alors que le vendredi reste positif. Passez au jour le jour autour des échéances serrées. Une colonne par semaine ne suffit pas toujours.
4. Transformer l’alerte en décision avant de signer
Construisez d’abord le scénario de base, puis déplacez une hypothèse à la fois : une ouverture retardée, un versement décalé ou un stock initial plus important. Comparez le premier jour de tension, le point bas et le délai dont vous disposez pour agir. Testez ensuite une combinaison plausible si les événements peuvent se produire ensemble.
Inscrivez en face de l’alerte une action concrète, son responsable et sa date limite. Par exemple, demander un devis en deux lots avant de signer, mettre à jour le calendrier d’ouverture ou obtenir par écrit les conditions d’un acompte. Ne déplacez pas un paiement déjà dû dans le tableau sans accord. Si aucun scénario réaliste ne couvre les engagements essentiels, le bon usage du plan est de suspendre la décision et de faire vérifier les hypothèses, pas d’ajouter une recette optimiste.
La routine à garder après l’ouverture
- Rapprocher le solde de départ des mouvements réellement constatés.
- Remplacer la semaine écoulée par le réalisé et identifier les écarts de date ou de montant.
- Ajouter une nouvelle treizième semaine, sans effacer l’ancienne prévision.
- Vérifier les prochaines échéances concentrées et fixer la date de la prochaine décision.
Pour aller au-delà de l’ouverture, distinguez ce calendrier des besoins durables liés au fonds de roulement. Si vous préparez la duplication de votre concept, l’expertise de Maroc Franchise Value peut vous aider à relier vos choix d’exploitation aux étapes de développement de votre marque.
Questions fréquentes
Le plan de trésorerie remplace-t-il le business plan ?
Non. Le business plan expose la logique du projet et ses hypothèses plus longues. Le tableau glissant vérifie si les encaissements et décaissements se présentent dans un ordre compatible avec les engagements proches.
Faut-il des ventes réelles pour commencer ?
Non. Séparez les flux confirmés des estimations et conservez un scénario plus prudent. Dès les premiers règlements, corrigez les délais et les montants avec le réalisé au lieu de prolonger automatiquement les hypothèses initiales.